Kể từ đầu năm 2024, quỹ phòng vệ cổ phiếu dài/ngắn trung bình của Mỹ đã đạt được mức lợi nhuận 8%, chủ yếu nhờ vào sự thể hiện mạnh mẽ của các cổ phiếu nổi tiếng.
Ngoại trừ Tesla, nhóm Magnificent 7 chiếm giữ sáu vị trí đầu tiên trong danh sách các vị trí mua được yêu thích nhất của các ngân hàng, với tổng lợi nhuận năm nay đạt 16%.
Tuy nhiên, phản ánh sự mở rộng của thị trường chứng khoán, các quỹ phòng vệ đã giảm bớt sự tiếp xúc với các cổ phiếu công nghệ lớn để tìm kiếm các cơ hội alpha khác.
Các chiến lược gia của Goldman Sachs cho biết trong một báo cáo vào thứ Ba: “AAPL là ngoại lệ, đã vào danh sách Rising Stars - các cổ phiếu được quỹ phòng vệ yêu thích nhất của chúng tôi.”
Họ bổ sung: “Các quỹ tiếp tục mua các cổ phiếu mang tính chu kỳ, bao gồm việc nâng tỷ trọng cổ phiếu tài chính lên mức cao nhất kể từ năm 2012.”
Bank of New York Mellon, Discover Financial Services và S&P Global cũng đã được thêm vào danh sách cổ phiếu “Rising Stars” của Goldman Sachs.
Trong khi giảm mức tiếp xúc với các cổ phiếu công nghệ lớn, các quỹ phòng vệ cũng gia tăng đầu tư vào các công ty được hưởng lợi rộng rãi từ AI, đặc biệt là những công ty tham gia vào xây dựng cơ sở hạ tầng cần thiết cho sự phát triển của AI.
Cụ thể hơn, theo dữ liệu của Goldman Sachs, Marvell Technology, Synnex Corporation, AES Corporation và Littelfuse là những công ty được các quỹ phòng vệ quan tâm nhiều nhất trong lĩnh vực này.
Các chiến lược gia nhấn mạnh trong báo cáo: “Trong các giai đoạn giao dịch AI, các công ty bị ảnh hưởng bởi đầu tư vào cơ sở hạ tầng AI đã thể hiện tốt nhất và thu hút sự quan tâm lớn nhất trong các cuộc đối thoại với khách hàng của chúng tôi.”
Họ bổ sung: “Do sự thể hiện xuất sắc này, trọng lượng của các chất bán dẫn trong danh mục đầu tư dài của các quỹ phòng vệ Mỹ đã tăng vọt lên mức kỷ lục 6.5% trong quý đầu tiên.”
Goldman Sachs đặc biệt chỉ ra rằng MRVL là Rising Star hàng đầu trong các khoản đầu tư của quỹ phòng vệ. Đồng thời, nhà sản xuất chip nhớ tập trung vào AI Micron Technology đã được thêm vào giỏ các vị trí mua được yêu thích nhất của quỹ phòng vệ.
