뉴스 요약:
화요일(6월 11일)은 최근 미국 경제 지표가 강세를 보였기 때문에, 달러 지수가 4주 만에 최고치를 기록하여 105.46을 최고치로 찍고 최종적으로 0.15% 상승하여 105.26에 마감되었습니다. 10년 만기 미국 국채 수익률은 최종적으로 4.4050%로 마감되었습니다. 연준의 정책 금리에 가장 민감한 2년 만기 미국 국채 수익률은 최종적으로 4.8380%로 마감되었습니다.
화요일(6월 11일) 금값은 탐저한 후 반등했습니다. 투자자들은 미국의 핵심 인플레이션 데이터와 연준의 정책 성명서를 기다리며, 연준이 언제 금리를 인하할지 단서를 찾고 있습니다. 미국 국채 수익률이 하락하고 지리적 긴장이 금값을 지탱하는 데 도움을 주고 있습니다.
시장이 석유 수요와 공급 증가의 영향을 저울질하면서, WTI 석유는 화요일(6월 11일) 소폭 하락하여 0.10% 하락한 78.12달러/배럴에 마감되었습니다. 브렌트 원유는 화요일(6월 11일) 0.23% 상승하여 82.09달러/배럴에 마감되었습니다.
전날 발표된 데이터 및 소식:
유럽 정치 상황으로 인해 유로가 계속 약세를 보이면서, 11일에는 달러가 유로와 스위스 프랑 대비 강세를 보였고, 달러는 파운드, 엔, 스웨덴 크로나, 캐나다 달러 대비 하락했습니다. 달러 지수는 밤사이에 상승했고, 오전에는 상승 폭이 커졌다가 이후 작아졌으며, 최종적으로 상승했습니다. 주요 6개 통화 대비 달러 지수를 측정한 달러 지수는 해당 날짜에 0.08% 상승하여 105.231에서 마감되었습니다.
외환 중개업체 Monex 미국 지사는 11일 아침 달러가 전날 상승을 계속 이어가고 있으며 연준이 이틀간의 통화 정책 회의를 시작했다고 밝혔습니다.
Monex 미국 지사는 유로가 계속 달러 대비 약세를 보이고 있다고 발표했습니다. 프랑스 대통령 마크롱의 사임 가능성에 대한 소문으로 인해 프랑스 국채 가격은 계속 하락하고 있으며, 독일 7년 만기 국채 수익률 차이는 지난해 10월 이후 최대 수준으로 확대되었습니다. 마크롱은 이를 부인했지만, 조기 선거 결정은 프랑스가 분열 정부를 가질 가능성에 대해 유럽 대륙에 긴장감을 주고 있습니다.
외환 베테랑 분석가 Jerry Chen은 "달러 지수가 반등세를 이어가며 105선 고지를 돌파했다. 지난 금요일 비농업 고용 증가가 27만2000명으로 예상치 18만5000명을 크게 웃돌았으며, 강력한 고용 시장으로 인해 연준이 높은 금리를 유지할 가능성이 높아 9월 금리 인하 확률이 50% 미만"이라고 말했습니다.
Jerry Chen은 "달러 지수의 10일 상승은 주로 유로 덕분이다. 유로는 이틀 연속 하락한 후 1.0765로 한 달 만에 신저가를 기록했다. 프랑스 대통령 마크롱은 유럽 의회 선거 결과 패배 후, 국회를 해산하고 7월에 총선거를 열기로 한 결정이 정치와 시장에 충격을 주고 있다"고 언급했습니다.
유럽 의회 선거 결과의 영향으로 유로존 자본 시장에 큰 변동이 발생했습니다. 분석가들은 "유럽 연합의 정치적 불안정성 증가는 자본 시장에 유럽 중앙은행의 5년 만의 첫 금리 인하보다 훨씬 큰 영향을 미친다"며, 유로화는 중기적으로 하락 압력을 받을 것으로 보인다”고 말했습니다.
덴마크 Saxo은행의 분석 팀은 "프랑스 대통령 마크롱이 참패 후 조기 선거를 요구하면서 정치적 불안정성이 더욱 증가하고, 적자 위험이 더해질 것이다. S&P가 최근 프랑스의 주권 신용 등급을 하향 조정한 것이 이를 잘 나타내고 있다"고 분석했습니다.
국제 신용평가사 스탠다드 앤 푸어스는 5월 31일 프랑스의 주권 신용 등급을 하향 조정한다고 발표했으며, 주요 이유로 향후 3년 동안 프랑스 정부의 예산 적자가 이전 예상보다 높을 것으로 예상되며, 2027년 정부의 일반 부채가 국내총생산(GDP)의 112.1%에 이를 것으로 전망했습니다. 이는 2023년보다 약 3% 높은 수치입니다. 시장 반응에 따르면 프랑스 10년 만기 국채 수익률은 월요일에 12bps 상승했으며, 화요일 미국과 독일 국채 수익률이 하락하는 동안에도 일시적으로 11bps 상승했습니다. 이에 따라 독일 국채 수익률과의 격차가 확대되었습니다.
투자은행 바클레이스의 분석가들은 프랑스의 조기 선거가 시장을 놀라게 했으나, 중도적 입장을 가진 정당이 유럽 의회에서 여전히 다수를 차지하고 있으며, 국민연합당이 프랑스에서 절대다수 의석을 얻기까지는 아직 갈 길이 멀다고 낙관적으로 분석했습니다.
네덜란드 ING의 거시경제 연구 책임자 카스텐 브리제스키는 주요 국가가 우경화함에 따라 국가 차원에서 더 완화된 재정 정책이 나올 가능성이 있으며, 이는 금융 시장에 불확실성을 가져올 수 있다고 말했습니다. 유럽연합의 통합을 추진하는 조치는 중단될 것이며, 새로운 채무 위기의 위험이 증가하고 있다고 평가했습니다.
독일 코메르츠방크의 수석 경제학자 요르그 크레이머 역시 유로에 압력이 가해지고 있다고 봅니다. 그는 프랑스의 전통적 친유럽 정당들이 유권자들을 설득하기 점점 어려워지고 있는 상황이 유럽연합과 유로의 지위를 근본적으로 약화시킬 것이라고 밝혔습니다.
Saxo Bank는 유로의 중기 위험이 여전히 높으며, 유로/달러 환율이 1.0500까지 하락할 가능성이 있다고 예측했습니다. 화요일(6월 12일) 아시아 시장 초반, 현물 금은 좁은 범위 내에서 변동하며 현재 2314.39달러/온스 내외에서 거래되고 있으며, 금값은 화요일 저점을 기록한 후 반등했습니다. 투자자들은 미국의 핵심 인플레이션 데이터와 연준의 정책 성명서를 기다리며, 연준이 언제 금리를 인하할지에 대한 단서를 찾고 있으며, 미국 국채 수익률 하락과 지리적 긴장이 금값을 지탱하는 데 도움을 주고 있습니다.
City Index의 선임 분석가 Matt Simpson은 "강력한 고용 보고서 후에 연준이 제약을 받을 가능성이 있다. 이는 9월 금리 인하 신호를 듣고 싶어 하는 트레이더들에게 실망을 줄 수 있다. 수익률과 달러가 계속 오르는 상황에서 금값은 한두 번 더 충격을 받을 수 있다"고 의심된다고 말했습니다.
미국 5월 소비자물가지수(CPI)는 수요일에 발표될 예정이며, 이는 연준 예측에 영향을 미칠 중요한 데이터가 될 것입니다. 연준은 같은 날 이틀간의 회의를 마무리할 예정입니다. 수요일 늦게 연준은 이틀간의 회의 후 정책 성명서를 발표하고 경제 전망을 공표할 예정입니다.
Daily FX의 외환 분석가 Richard Snow는 트레이더들에게 "서비스 물가 상승에서 주거 비용을 제외한 '초핵심' 인플레이션이 지난 두 달 동안의 연간 상승폭을 최소 5.3% 수준으로 유지할 것으로 보인다. 이는 연준이 금리를 인하할 여지가 거의 없음을 의미할 수 있다"고 말했습니다.
프랑스 파리 은행의 분석가 Andy Schneider는 "우리는 5월 미국 핵심 CPI 월간 상승률이 연속 두 번째로 0.3% 증가할 것으로 예상하며, 이는 인플레이션이 1분기 높은 수준에서 하락하고 있음을 추가로 나타낸다"고 말했습니다. 이 회사는 보고서에서 "주거 인플레이션이 2021년 12월 이후 최저 수준으로 떨어질 것으로 예상되며, 이는 전체 수준을 끌어내릴 가능성이 있다"고 밝혔습니다. 이 회사는 인플레이션이 예상보다 낮으면 연말 전 금리 인하를 위한 길이 열릴 것이라고 말했습니다.
달러 지수 기술 분석:
화요일 달러 지수는 105.50 이하에서 저항을 받았고 105.05 이상에서 지지받았으며, 이는 달러가 단기적으로 상승한 후 하락할 가능성을 의미합니다. 만약 달러 지수가 오늘 105.45 이하에서 저항을 받으면, 이후 하락 목표는 105.05-104.90 사이가 될 것입니다. 오늘 달러 지수의 단기 저항은 105.40-105.45 사이, 중요한 단기 저항은 105.60-105.65 사이입니다. 오늘 달러 지수의 단기 지지는 105.05-105.10 사이, 중요한 단기 지지는 104.90-104.95 사이입니다.
유로/달러 기술 분석:
화요일 유로/달러는 1.0720 이상에서 지지를 받았고, 1.0775 이하에서 저항을 받았으며, 이는 유로/달러가 단기적으로 하락한 후 상승할 가능성을 의미합니다. 만약 유로/달러가 오늘 1.0715 이상에서 안정되면, 이후 상승 목표는 1.0775-1.0800 사이가 될 것입니다. 오늘 유로/달러의 단기 저항은 1.0770-1.0775 사이, 중요한 단기 저항은 1.0795-1.0800 사이에 있습니다. 오늘 유로/달러의 단기 지지는 1.0715-1.0720 사이, 중요한 단기 지지는 1.0690-1.0695 사이입니다.
금 기술 분석:
화요일 금값은 2297.00 이상에서 지지를 받았고, 2320.00 이하에서 저항을 받았습니다. 이는 금값이 단기적으로 하락한 후 상승할 가능성을 의미합니다. 만약 금값이 오늘 2300.00 이상에서 안정된다면, 이후 상승 목표는 2324.00-2333.00 사이가 될 것입니다. 오늘 금의 단기 저항은 2323.00-2324.00 사이, 중요한 단기 저항은 2332.00-2333.00 사이에 있습니다. 오늘 금의 단기 지지는 2310.00-2311.00 사이, 중요한 단기 지원은 2300.00-2301.00 사이입니다.
