速報：
先週金曜日（6月21日）、好調な米国PMIデータの刺激を受け、ドル指数は最高で0.3%上昇し、一時105.90を突破しました。これは5月1日以来の7週間の新高値であり、週全体で0.2%上昇し、3週間連続で上昇しました。一方、円は3月以来最長の連続下落記録を更新し、先週金曜日まで連続7日間下落し、160水準に迫りました。米国債利回りはPMIデータ発表前に日中最安値を記録し、その後反発して上昇に転じ、特に2年物の米国債利回りは日中最高2ベーシスポイント上昇し、4.75%に迫りました。週全体では2ベーシスポイント以上の上昇、10年物米国債利回りは最高で3ベーシスポイント上昇し、4.28%に達しました。
先週の始まりは強調でしたが、金は週末にかけて下落しました。現物金は先週金曜日に1オンスあたり2321.19ドルで終了し、週間で0.49%下落しました。
Capitalight Researchの研究主管、シャンテル・シーブンは、投資家は金市場のさらなるボラティリティに備えるべきだと述べました。彼女は、伝統的に夏季は市場の流動性が低いため、変動性が増すと説明しています。同時に、市場はFRBの次の行動を予測しようとしていますが、市場の不確実性は依然として非常に高い状況です。
先週金曜日（6月21日）、原油は買われ過ぎのゾーンに入った後に下落し、WTI原油は0.83%の下落で1バレル80.96ドル、ブレント原油は0.66%下落し84.32ドルとなりました。しかし、米国の在庫減少と燃料需要の増加の兆候により、国際原油価格は2週間連続で上昇し、週全体で3%以上の上昇を記録しました。
昨日発表されたデータとニュース：
欧米のマクロ経済データの顕著な乖離により、21日にドルは一連の通貨に対して全面的に強まりました。ドル指数は夜間市場で上昇し、その日の狭いレンジでの取引が続きました。最終的にドル指数は0.2%上昇し、105.796で終了しました。
S&Pグローバルが当日午前に発表した速報データによれば、6月の米国製造業・サービス業PMI総合指数は54.6で、5月の54.5を上回りました。製造業とサービス業のPMIはそれぞれ51.7と55.1で、市場予測の51と53.7を上回り、5月の51.3と54.8も超えました。
同じくS&Pグローバルが当日早朝に発表したデータによれば、ユーロ圏の6月の製造業・サービス業PMI総合指数は50.8で、市場予測の52.4と5月の52.2を下回りました。また、英国の製造業・サービス業PMI総合指数も51.7で、市場予測の53.3と5月の53を下回りました。
マカリ・グローバルFXと金利戦略師のティエリ・アルベルト・ウィズマンは、欧州の政治的不確実性が企業と消費者信頼に最終的に悪影響を与える可能性があるため、ドルは引き続き強くなると予想しました。ウィズマンは、ユーロやポンドは強い上昇を維持するのは難しいと述べ、現状で高値で売って低値で買い戻すのが適切だと指摘しました。
ウェルズ・ファーゴ・アドバイザーズの投資担当副社長エリック・ネルソンは、フランスの選挙が依然として欧州為替市場の最大の焦点であると述べました。
オンライン取引機関グローバルリサーチのチームリーダー、マット・ウェラーは、米国財務省が20日に日本を潜在的な為替操作国の監視リストに加えたことは、日本政府のさらなる為替市場介入に対する外交的警告だと述べました。来週の円の動きに注目が集まります。
コモディティアナリストは長期的には金を非常に強く見ていますが、夏季の取引シーズンが始まるにあたり、投資家は短期間での大きな反発は期待しない方が良いと述べています。
市場の楽観的な感情にもかかわらず、金は相対的に狭い取引範囲にとどまっています。先週の金曜日（6月12日）、金は1オンスあたり2350ドルを維持する上昇を継続できませんでした。不利な点としては、金は2300ドル周辺のサポートを守り抜いたことです。
先週の金価格は強く始まりましたが、週末前に下落しました。8月の金先物は先週金曜日に1オンスあたり2334.7ドルで終了し、週間で0.58%下落しました。現物金は1オンス2321.19ドルで終了し、週間で0.49%下落しました。
先週金曜日には金価格はドルの強さと上昇する債券利回りに引っ張られる形で1%以上下落し、米国の商業活動が活発なことを示すデータが発表されました。他方、自動車触媒金属のパラジウムは最大11%跳ね上がりました。
先週金曜日にドルは0.2%上昇し、取引中に7週ぶりの最高値105.92を記録し、105.83で終えました。これにより、他の通貨を持つ投資家にとって金は一層高価になりました。また、米国10年債利回りは米国データ発表後に上昇しました。
CME FedWatchツールのデータによれば、トレーダーは現在、FRBが9月に利下げを行う可能性を65%と見ています。これは先週木曜日の遅い時間帯とあまり変わりません。低金利は無利息の金を保有する機会コストを減少させます。
Capitalight Researchの研究主管、シャンテル・シーブンは、投資家は金市場のさらなるボラティリティに備えるべきだと述べました。彼女は、伝統的に夏季は市場の流動性が低いため、変動性が増すと説明しています。同時に、市場はFRBの次の行動を予測しようとしており、市場の不確実性は依然として非常に高いです。
金価格が停滞しているにもかかわらず、シーブンは全体的な状況に注目することが重要だと述べました。彼女は、金価格は1オンスあたり2280ドル前後に確固たる底を築いているといいました。彼女はまた、インフレ圧力が依然として高いにもかかわらず、FRBが経済を支えるために9月に利下げを行うと予測しています。
Zaye Capital Marketsの最高投資責任者ナイーム・アスラムは、夏季休暇前にトレーダーが貴金属を使用してポジションをヘッジするため、短期的には金が強く支えられると予測しています。
しかし、全てのアナリストが金価格が現在の高値を維持することについて楽観的ではありません。ドイツ銀行のコモディティアナリスト、バーバラ・ランブレヒトは、新たな金融緩和サイクルが始まるというシグナルを出すことに対し、FRBが消極的であると述べました。
ランブレヒトは先週金曜日のレポートで、「米国が今年末まで利下げを行わない可能性があるため、金価格の更なる上昇の可能性は限られています。」と述べました。「さらに、最近再び金ETFから資金が流出しています。そのため、投機的な金融投資家のネットロングポジションは2020年春以来の最高水準まで上昇しているため、彼らの市場ポジションも注目すべきです。これら投資家の強い楽観的感情が金価格の下落を引き起こすかもしれません。」
ドル指数のテクニカル分析：
先週金曜日、ドル指数は105.95の下で上昇が阻まれ、105.50の上でサポートを受けました。これは、ドルが短期的に下落した後も上昇を維持する可能性があることを意味します。もし今日ドル指数が105.55の上で下落を止める場合、後の上昇目標は106.00から106.15の間になるでしょう。今日のドル指数の短期的なレジスタンスは105.95から106.00、重要なレジスタンスは106.10から106.15です。今日のドル指数の短期的なサポートは105.55から105.60、重要なサポートは105.35から105.40です。
ユーロ/ドルのテクニカル分析：
先週金曜日、ユーロ/ドルは1.0670の上で下落がサポートされ、1.0720の下で上昇が阻まれました。これは、ユーロ/ドルが短期的に上昇した後も下落を維持する可能性があることを意味します。もし今日ユーロ/ドルが1.0720の下で上昇を止める場合、後の下落目標は1.0670から1.0645の間になるでしょう。今日のユーロ/ドルの短期的なレジスタンスは1.0715から1.0720、重要なレジスタンスは1.0740から1.0745です。今日のユーロ/ドルの短期的なサポートは1.0670から1.0675、重要なサポートは1.0645から1.0650です。
金のテクニカル分析：
先週金曜日、金は2316.00の上で下落がサポートされ、2369.00の下で上昇が阻まれました。これは、金が短期的に上昇した後も下落を維持する可能性があることを意味します。もし今日金が2340.00の下で上昇を止める場合、後の下落目標は2302.00から2283.00の間になるでしょう。今日の金の短期的なレジスタンスは2335.00から2336.00、重要なレジスタンスは2354.00から2355.00です。今日の金の短期的なサポートは2302.00から2303.00、重要なサポートは2283.00から2284.00です。
CWGの見通し：
ドルは今日の短期トレードで安値でロングポジションを取ることをお勧めします。ブレイクポイントでストップロスを設定し、30ポイント以上の利益が出た場合はトレイルストップを設定し、米国市場開場前にはすべての未約定のオーダーをキャンセルします。この戦略はマージン取引に適しており、実取引の参考にもなります。
ドル指数：106.00～105.60の範囲の下限で買い注文を入れ、25ポイントのブレイクポイントでストップロスを設定し、ターゲットは範囲の上限です。
ユーロ/ドル：1.0720～1.0670の範囲の上限で売り注文を入れ、30ポイントのブレイクポイントでストップロスを設定し、ターゲットは範囲の下限です。
ポンド/ドル：1.2675～1.2620の範囲の上限で売り注文を入れ、30ポイントのブレイクポイントでストップロスを設定し、ターゲットは範囲の下限です。
ドル/スイスフラン：0.8960～0.8920の範囲の下限で買い注文を入れ、30ポイントのブレイクポイントでストップロスを設定し、ターゲットは範囲の上限です。
ドル/円：160.05～159.35の範囲の下限で買い注文を入れ、40ポイントのブレイクポイントでストップロスを設定し、ターゲットは範囲の上限です。
豪ドル/ドル：0.6665～0.6625の範囲の上限で売り注文を入れ、25ポイントのブレイクポイントでストップロスを設定し、ターゲットは範囲の下限です。
ドル/カナダドル：1.3720～1.3675の範囲の上限で売り注文を入れ、30ポイントのブレイクポイントでストップロスを設定し、ターゲットは範囲の下限です。
金：2336.00～2303.00の範囲の上限で売り注文を入れ、10ドルのブレイクポイントでストップロスを設定し、ターゲットは範囲の下限です。
